Есть ли у доллара завтра?

Китай и Россия хотят обойти доллар с помощью золота

14 марта 2017 года Центральный банк России открыл свое первое отделение за границей. Естественно, в Пекине. Открытие стало еще одним шагом к созданию российско-китайского союза с целью обойти доллар в международной торговле. По-видимому, золото играет в этой стратегии важную роль. Это контуры нового золотого стандарта, что будет иметь большое значение для мировой экономики. // inosmi.ru

 

Заместитель руководителя Центрального банка России Сергей Швецов, посетивший Китай в 2016 году, заявил, что стороны обсудили торговлю золотом. У стран БРИКС имеются большие запасы золота, и драгоценные металлы могут играть важную роль в будущей торговле между ними.

Может быть, мы видим контуры нового золотого стандарта, что, в свою очередь, будет иметь большое значение для мировой экономики и международной торговли. И создаст немалые проблемы доллару.

 

Бизнес-Портал - Финансы и кредит - Унция стабильности: можно ли вернуть золотой стандарт

Владельцы накоплений в долларах или евро нервничают сегодня не меньше, чем получатели зарплат и пенсий. Экономические и геополитические встряски любую валюту делают крайне уязвимой, тогда как золото достигает пятимесячного максимума. О возвращении золотого стандарта заговорили даже признанные финансовые гуру. //  www.biznes-portal.com

 

О реанимации золотого стандарта заговорил финансовый патриарх, при котором ФРС придерживалась принципиально иного подхода и максимально использовала отсутствие каких-либо якорей и ограничителей. Иными словами, делала ровно то, о чем ее будущий председатель писал еще в середине 60-х. «Финансовая политика государства благосостояния требует, чтобы у владельцев богатства отсутствовали любые способы защитить себя. В этом и состоит главная подоплека всех атак на золото. Дефицитное финансирование государственных расходов — это лишь способ конфискации богатства. Золото является препятствием для этого бесчестного процесса. Оно стоит на защите прав собственности. Тот, кто это осознает, сможет без особого труда понять причины резкой неприязни "государственников" по отношению к золотому стандарту», — утверждал Гринспен в книге «Золото и экономическая свобода», вышедшей в 1966 году.

Кто-то, возможно, упрекнет 91-летнего финансиста в колебаниях вместе с генеральной линией, ведь сторонники золотого стандарта впервые за многие десятилетия оказались на высоких постах в Белом доме. Например, нынешний вице-президент Майкл Пенс еще в 2010 году, выступая на заседании Детройтского экономического клуба, заявлял: «Пришло время обсудить золото и его необходимую роль в денежных делах наших стран. План содействия росту экономики начинается с разумной денежной политики». Да и сам Трамп в марте 2016-го, отвечая на соответствующий вопрос GQ, признался: «Возвратить золотой стандарт очень трудно. Но если бы это удалось — было бы замечательно».

Но, во-первых, Гринспен еще в сентябре 2016 года высказывал опасение, что к власти могут прийти «психи», которые дестабилизируют национальную экономику. При этом банковский дуайен явно имел в виду не Хиллари Клинтон. А во-вторых, Трамп и сам в последнее время охладел к «здоровым деньгам». В недавнем интервью The Wall Street Journal он посетовал, что доллар «становится слишком сильным», и выразил надежду, что ФРС не будет повышать процентные ставки.

 

Получается, резервный доллар из главного инструмента американского мирового влияния превращается в ахиллесову пяту сверхдержавы, в обузу, не позволяющую Трампу осуществить полномасштабную реиндустриализацию и создать рабочие места для избирателей. Валютный статус-кво никак не мотивирует торговых партнеров помогать США становиться из потребителя номер один производителем номер один. А перезапуск американской экономики с помощью «военно-промышленного мультипликатора», с одной стороны, вынуждает Белый дом внимательнее прислушиваться к финансовым запросам союзников, а с другой — способствует бегству от доллара. Отсюда и пятимесячные максимумы, достигаемые золотыми котировками на фоне обострения вокруг Сирии и Северной Кореи.

Пересидеть «в золоте» гипотетическую ядерную зиму вряд ли у кого-то получится. А вот избежать разрыва экономики в клочья, несмотря на конфликт с Вашингтоном, драгметалл позволяет. Например, осенью 2012-го Иран активно использовал золото в международных расчетах, дабы обойти западные санкции. А это заставило граничащие с Исламской Республикой Турцию и Ирак тоже наращивать соответствующие запасы. Позднее «Исламское государство» (деятельность этой террористической организации запрещена в России по решению Верховного суда) презентовало «золотой динар». «Эти деньги должны вытеснить доллар», — прокомментировала планы джихадистов издающаяся в Лондоне арабоязычная газета Al-Quds Al-Arabi.

 

По мнению Масловского, технически переход к золотому стандарту не настолько сложен, как это пытаются представить его противники. Бизнесмен не считает неразрешимой проблемой значительную разницу между общим количеством долларов, обращаемых в мировой экономике, и совокупным объемом золотых запасов.

Здесь намного труднее преодолеть сопротивление «бенефициаров инфляции», а таковые имеются не только в США. Тем более что замена резервной валюты золотым стандартом опасна для банков с большими портфелями долларовых кредитов.

Если же говорить о странах, то, например, Россия и Китай от такой революции в мировой финансовой системе только выиграют, уверяет Масловский. Главный его аргумент — положительный торговый баланс. Пока он сохраняется, пока национальный экспорт превышает импорт, золото будет не проедаться, а накапливаться.

Впрочем, отечественные финансовые гуру, в отличие от иных своих американских коллег или практиков-соотечественников, по-прежнему скептически относятся к перспективам восстановления золотого стандарта. «В современном мире невозможно привязать валюты ни к одному металлу, сырьевому ресурсу или какому-то другому ресурсу. Это уже прошлый век валютных систем», — утверждал Алексей Кудрин в 2010-м, еще будучи министром финансов.

 

Показательна и позиция ЦБ. Главный банк страны без особого энтузиазма реагирует на призывы Минфина о легализации биткоинов, зато наращивает золотой запас. Еще в мае 2015-го — то есть в разгар санкционных баталий с Западом — на Неглинной назвали золотые слитки «стопроцентной гарантией от политических и юридических рисков». В том же году ЦБ пополнил свои запасы драгметалла на рекордные 208 тонн. Чуть меньше — 199 тонн — было куплено в 2016-м. А Всемирный золотой совет поставил Россию на первое место среди стран, наиболее интенсивно увеличивавших соответствующие авуары.

Наконец, 12 апреля весьма символичный подарок получил по случаю своего 54-летия Антон Силуанов. Владимир Путин презентовал министру финансов собрание сочинений Сергея Витте. Этот дальний силуановский предшественник как раз прославился тем, что 120 лет назад — в 1897 году — ввел в Российской империи золотой стандарт.

Об отце «золотого рубля» президент напомнил в то самое время, когда в Москве гостил госсекретарь США Рекс Тиллерсон. Вполне возможно, это всего лишь совпадение. Но теперь, изучив подаренные книги, Силуанов будет знать, что переход к золотому стандарту — не такая уж фантастика.

 

Китайский антидолларовый прорыв: продажа нефти за юани с возможность конвертации китайской валюты в физическое золото

Фьючерсы на золото в юанях торгуются на Шанхайской бирже золота с апреля 2016 года в рамках усилий страны по снижению ценовой мощи доллара США.  Поскольку такой подход по отношению к золоту показал //  politus.ru

 

Фьючерсы на золото в юанях торгуются на Шанхайской бирже золота с апреля 2016 года в рамках усилий страны по снижению ценовой мощи доллара США. Поскольку такой подход по отношению к золоту показал положительный результат, в ближайшее время будут заключаться контракты на фьючерсы на сырую нефть, оцененную в юанях с возможностью их конвертации в золото, - поясняют Damon Evans и соавторы.

Такие контракты могут стать самым важным азиатским эталоном "черного золота", учитывая, что Китай является крупнейшим импортером нефти в мире. Сырая нефть марки Brent или West Texas Intermediate обычно оценивается в долларах США.

Нововведение Китая позволит таким экспортерам, как Россия, Иран, Венесуэла и другие, обойти санкции США путем торговли через юани. В целях привлечения заинтересованных сторон к новому подходу в торговле нефтью Китай утверждает, что юань будет полностью конвертироваться в золото на биржах в Шанхае и Гонконге.
"Правила глобальной нефтяной игры могут сильно измениться», - сказал Люк Громен, основатель американской макроэкономической исследовательской компании FFTT.

 

Дефолта Соединенных Штатов Америки не случится по крайней мере до начала декабря. Хотя, конечно, не случится его и потом…
В конце минувшей недели, в рамках договоренности между администрацией Дональда Трампа и конгрессменами-демократами, лимит на новые заимствования для Казначейства США отменен на срок до 8 декабря.
В противном случае, если долговой лимит не был бы отменен, уже 29 сентября Казначейство могло лишиться возможности финансировать работу американского правительства.
Необходимость периодически повышать потолок заимствований — неизбежное условие существования финансовой системы США, предполагающей наличие огромного государственного долга.

 

Дан старт кампании по изъятию долларов

То, о чем финансисты предупреждали еще этим летом, похоже, начинается. //  www.ridus.ru

 

Токсичный доллар
Ставшие рутиной, игры президента и конгрессменов вокруг все новых уровней заимствований давно уже не вызывают у экспертов никаких эмоций, однако нынешнюю ситуацию можно отнести к разряду исключений. То, что происходит сегодня, может иметь весьма серьезные и далеко идущие последствия для финансовой системы США, а с ней и всего мира.
В минувший четверг был одобрен законопроект о повышении потолка госдолга, который позволяет американскому Минфину начать рекордное за восемь лет изъятие долларовой массы с финансовых рынков.
На предстоящем заседании Федерального резерва США практически со стопроцентной степенью вероятности будет объявлено о начале операции по сокращению баланса. По замыслу членов комитета по открытым рынкам, долларовая ликвидность, которая обильно выливалась на рынки после кризиса 2008 года, двигая вверх индексы акций и долговой рынок, будет изыматься из системы и де-факто уничтожаться.
На первом этапе планируется «уничтожать» по 10 миллиардов долларов в месяц, после чего этот объем будет увеличен до 50 миллиардов долларов. За такое решение высказалось большинство членов комитета, многие из которых предлагали заняться «сжиганием долларов» еще в июле.
По мнению американских финансовых чиновников, избыток легкодоступных долларов послужил причиной масштабных спекуляций и формирования рыночных пузырей.

 

Временное снятие и последующее повышение потолка заимствований — идеальное время для включения высасывающего деньги «пылесоса», в роли которого выступят новые заимствования. После принятия решения о повышении долгового лимита, в соответствии с планом-прогнозом, опубликованным еще в августе, только за один квартал Казначейство намерено занять на рынке 501 миллиард долларов нового долга, что является рекордным объемом с 2009 года.
К чему это приведет?
Столь масштабное изъятие с рынка долларовой ликвидности будет иметь самые серьезные последствия, причем не только и не столько для самих США, сколько для всего остального мира, живущего в «долларовой зоне». Банки — первичные дилеры ФРС, сметающие с рынка долларовую ликвидность в обмен на государственные облигации, обеспечат доллару ажиотажный спрос, что повлечет за собой резкий рост курса американской валюты.
Рекордный объем заимствований приведет к эффекту „пылесоса“, — пояснил „Ридусу“ вице-президент „Золотого монетного дома“ Алексей Вязовский. — В четвертом квартале 2017 года можно ожидать огромный спрос на долларовую ликвидность со стороны Минфина США, что чревато обвалом практически на всех рынках. Упадут фондовые биржи США, которые и так слишком долго росли. Печальные новости ждут рынок нефти. И конечно, развивающиеся площадки будут также под ударом. Единственный, кто имеет перспективы продолжить растущий тренд, — это драгоценные металлы. Так, золото, скорее всего, закрепится выше уровня 1400 долларов за тройскую унцию, а если паника на биржах будет особенно сильной, то и выше отметки 1500 долларов.

 

Следует понимать, что американская, а с ней и мировая финансовая система устроены таким образом, что сам по себе объем заимствований может быть любым, вне зависимости от каких-либо установленных лимитов. Это связано с тем, что США де-факто эмитируют не столько национальную, сколько глобальную валюту, а значит, при необходимости смогут покрыть свеженапечатанными долларами практически любую задолженность.
Американский доллар давно не имеет обеспечения какими-либо материальными активами американского происхождения. Самым главным его обеспечением является статус Соединенных Штатов — глобального финансового центра, судьи и жандарма. Именно поэтому никто из стран, имеющих в своих резервах американские обязательства, не рискнет потребовать их единовременного погашения. По сути, даже если такое и произойдет, США сделают это без труда, напечатав новую порцию долларов.
Но все понимают, что в данном случае результатом будет лишь снижение стоимости собственных резервов и ничего более. И это исключает любые провокации в отношении американского долга и доллара на государственном уровне.
Как долго может сохраняться подобное положение дел?
До последнего времени ответить на этот вопрос можно было одной фразой: до бесконечности. Однако жизнь время от времени вносит свои коррективы даже в «бесконечные» процессы.
Все более заметное развитие блокчейна и криптовалют свидетельствует о том, что на смену вертикально интегрированной модели во главе с долларом и с едиными эмиссионными центрами медленно, но уверенно приходит модель сетевого типа, в которой эмиссионных центров может быть бесконечное множество. И это, пожалуй, единственное изменение, способное со временем разрушить монополию американского доллара.

 

США пророчат катастрофу: убийца доллара уже идет по миру

По мнению экспертов рейтинговых агентств, грядут события, которые могут иметь для США более катастрофические последствия, чем крах Lehman Brothers в 2008 году. //  www.ridus.ru

 

Россия и Саудовская Аравия могут вместе "убить" нефтедоллар

РИА Новости //  ria.ru

 

Саудовская Аравия может "убить" нефтедоллар, что приведет к серьезным проблемам США, для которых сохранение высокой доли доллара в международной торговле, и особенно в международной торговле энергоносителями, является жизненно необходимым. Китай близок к запуску сдвоенной биржевой системы, с помощью которой экспортеры черного золота смогут продавать нефть за юани (в Шанхае) и сразу же обменивать юани, которые имеют ограниченное хождение за рубежом, на золото в Гонконге. Схема "нефть — юань — золото" полностью освобождает нефтяных экспортеров от долларовой зависимости и при этом лишит США притока нефтедолларов, которые обычно вкладываются в американские государственные долговые обязательства. В американских СМИ подобный сценарий рассматривается как негативный и довольно реалистичный, но пока Блумберг и CNBC утешают читателей тем, что это произойдет нескоро.

Впрочем, у России есть способ приблизить этот момент и максимизировать ущерб американской финансовой системе. Для этого нужно ускоренными темпами развивать торговлю нефтью на российской площадке и за рубли на Санкт-Петербургской международной товарно-сырьевой бирже, где уже запущены фьючерсы на российскую нефть марки Urals. Сделка "Россия + ОПЕК" показала, что сотрудничество Москвы и Эр-Рияда может оказывать серьезное влияние на мировой энергетический рынок, а совместный и одновременный отход от долларовой торговли нефтью может произвести настоящую революцию в мировой финансовой системе. А в качестве страховки — на случай, если Вашингтон будет активно протестовать против такого развития событий, — Россия поставит в Саудовскую Аравию надежные и высокоточные комплексы С-400.

РИА Новости Россия и Саудовская Аравия могут вместе "убить" нефтедоллар - РИА Новости, 26.10.2017

 

Хазин о распаде долларовой системы: Уже никто не смеется

Известный российский экономист Михаил Хазин заявил, что несколько лет назад возможность распада мировой долларовой системы вызывала смех, однако в нынешнее время над этим уже никто не смеется. //  riafan.ru

 

Известный российский экономист Михаил Хазин заявил, что несколько лет назад возможность распада мировой долларовой системы вызывала смех, однако в нынешнее время над этим уже никто не смеется.

По его словам, в настоящее время мировая экономическая модель распадается на валютные зоны. Кроме того, в мире происходит распад долларовой зоны. В конечном итоге может оказаться, что некоторые валютные зоны будут экономически несостоятельны в долгосрочной перспективе.

«Когда мы впервые написали про распад мировой долларовой системы (в 2003 году вышла книжка, «Закат империи доллара…»), все смеялись. Сейчас еще, конечно, некоторые не верят, но уже никто не смеется!», — заявил Хазин в интервью изданию «Эхо Москвы».

Он подчеркнул, что необоснованное расходование США государственных средств, а также повышение порога внешнего долга и махинации с золотым резервом вызывают у большинства экономических экспертов скепсис по поводу былой силы американского доллара.

 

Взлет Китая и падение США: почему юань скоро вытеснит доллар

Будет ли взлет Китая означать упадок Соединенных Штатов? Да, считает американский экономист. //  riafan.ru

 

У Китая и России есть очень большие золотые запасы. Китай фактически производит 12% всех его мировых запасов. Новый «петроюань» будет определенно щедро поддержан золотом.
Кто будет использовать эту новую валюту? За последние несколько лет Китая и Россия заключили много двусторонних соглашений. Москва и Пекин согласились игнорировать доллар настолько, насколько это возможно, и торговать напрямую в своих валютах. Конечно же, стоит рассчитывать и на поддержку Индии. India Times сообщила, что Индия совсем недавно подписала с Китаем соглашение об урегулировании проблемы использования юаня.

 

На данный момент США могут нести огромную долговую нагрузку, потому что каждый нуждается в долларах для торговли нефтью. Но что будет, если нефть начинает торговаться в долларах все меньше и меньше?

Спрос на доллар продолжит уменьшаться. Таким образом, мир начнет видеть долг США в совершенно другом свете, в то время как с Китаем происходит обратное, хотя на настоящий момент у Китая также очень большая долговая нагрузка.

Думаю, китайские власти это видят. Это еще одна причина, почему китайская цель — сделать юань важной международной валютой — за последние годы приобрела гораздо большую важность и срочность.